中国婴儿奶粉排行榜前十位,中国奶粉排行榜前

生活常识 2023-03-08 17:14www.188915.com生活常识

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截止3月31日,多家奶粉上市公司相继发布2021年战报,随着各种业绩的出炉,国产品牌奶粉的竞争格局有了新变化。

作为刚需品,奶粉市场受疫情的影响相对较小,它面对的最大利空,是其他诸多行业无法感同身受的新生儿数量持续性下降。

国家统计局数据显示,2021年中国全年出生人口数量为1062万人,同比下降11.6%。相比2018年,2021年足足少生了460万人。

新生儿数量下降带来的负面影响,当年内就体现在适用于0-6月龄的I段奶粉和适用于6-12月龄的II段奶粉,1-2年后,负面效应传导至适用于12-36月龄的III段奶粉,显然,新生儿数量下滑对奶粉的打击是全行业性,持续性的,综合来看,奶粉企业已然陷入更加激烈的竞争态势之中。之前,已经有飞鹤董事长冷友斌、贝因美前CEO包秀飞等业界人士就此发表过相对悲观的看法,引发了全行业关注。

就是在这种行业性的战战兢兢中,上市奶粉企业交出的却是颇具差异化的战报。

飞鹤乳业营收227.8亿,同比增长22.5%

(图片说明飞鹤星飞帆成为婴配粉全球第一大单品,收入突破110亿)

3月28日晚间,飞鹤乳业宣布自己在2021年的营收突破200亿大关,达到227.8亿,同比增长22.5%。净利润为69亿元,同比下降7.0%,剔除2020年原生态牧业的溢价购买收益,同比增长21.2%。

飞鹤在年报中表示,2021年是全面丰收的一年,主营业务取得“进阶突破”,业绩超市场预期,营收净利双增显示出长期稳健的发展态势。

飞鹤超高端产品收入超129亿,同比增长17%,超高端大单品星飞帆去年收入为110亿(Frost & Sullivan数据),同比增长12%,成为婴幼儿奶粉全球第一大单品。高端产品收入大概74亿,同比增长37%。普通产品收入11亿。有机产品增长约51%。以零售销售额计,飞鹤从2020年开始问鼎北京市场第一,2021年第三季度以来,飞鹤在广东市场的排名增长到第一。

飞鹤稳占中国婴幼儿配方奶粉市场第一品牌的地位,2021年平均市占率为18.6%,全年份额同比增长21.6%。到2021年12月,飞鹤市占率约为19.2%。高盛在研报中提及,飞鹤是尼尔森监测的所有公司中增长最快的奶粉企业,预计2025年公司的市场份额将增长到35%。

澳优乳业营收88.73亿,同比增长11.1%

(图片说明佳贝艾特销量连续4年占中国婴幼儿配方羊奶粉总进口量超60%)

3月28日,澳优乳业发布2021年报,宣布去年的营收为88.73亿元,同比增长11.1%;经调整后归属于公司权益持有人应占利润12.63亿元,同比增长16.6%。澳优表示,去年收入增长是“受惠于中国大陆产品高端化趋势。”

自有品牌业务收入77.62亿元,同比增长12.1%。其中,牛奶粉业务收入44.14亿元,同比增长15.5%;羊奶粉业务收入33.48亿元,同比增长7.8%。

分品牌看,海普诺凯收入31.81亿元,同比增长17.9%;能立多收入10.19亿元,同比增长23.3%;羊奶粉品牌佳贝艾特收入33.48亿元,同比增长7.8%。其中源自中国市场收入占比93.5%,同比增长11.1%。尼尔森提供的研究报告显示,佳贝艾特销量自2018年以来连续4年占中国婴幼儿配方羊奶粉总进口量超60%,行业领头羊地位持续巩固。

澳优表示,2021年中国大陆仍是其自有品牌配方奶粉产品的最大市场,收入75.44亿元,同比增长13.6%,占总收入85.0%。公开数据显示,澳优在中国大陆婴幼儿配方粉行业线下销售额市占率进一步提升至约6.9%,位列第5。

健合集团营收51.46亿,同比下滑1.9%

3月22日,健合集团公布2021年全年业绩报告整体营收达115.5亿元,增幅为3.2%,中国市场占总收入的78.7%。

作为健合集团旗下的核心业务——婴幼儿营养及护理用品业务(BNC)营收达66.1亿元,婴幼儿配方奶粉收入为51.46亿元,同比下滑1.9%,但中国市场婴幼儿配方奶粉(包括所售出货补)销售额高单位数稳健增长。其中,合生元羊奶粉实现42.7%强劲增长,在2021自然年整体市场份额增长4.1%,排名行业第三。

尼尔森数据显示,截至2021年12月31日,健合集团在中国婴幼儿配方奶粉排名第六,其中超高端婴幼儿配方牛奶粉零售额强劲增长22.5%,市场份额达11.1%,排名第三位。

雅士利营收36.5亿元,同比增长22.7%

(图片说明雅士利在增幅上以微弱优势跑赢飞鹤)

3月30日晚间,雅士利发布2021年年报,宣布在成人奶粉收入增长迅猛的推动下,年内收入44.35亿元,同比增长21.5%;净亏损为人民币8140万元,原因是旗下品牌多美滋的减值计提。若剔除多美滋商标一次性减值人民币2亿元的影响,实际上公司持有人应占溢利为人民币1.186亿元,同比增长17.3%。

2021年度,雅士利奶粉产品分部业绩为人民币36.5亿元,同比大幅增长22.7%,主要由于产品细分及渠道拓展策略见效,成人奶粉收入增长迅猛。雅士利总裁闫志远指出,雅士利业绩增长跑赢整个行业,也是雅士利近5年增长最高的一年。高端中老年奶粉品牌悠瑞的净收入增长200%。根据欧睿调研,蒙牛悠瑞在2021年上半年于高端中老年奶粉全国销量领先。

君乐宝销量10万吨

(图片说明2021年君乐宝奶粉产销量突破10万吨)

君乐宝业务由奶粉、低温液态奶、常温液态奶和牧业4大板块,从君乐宝董事长魏立华的介绍看,君乐宝在2021年实现销售收入突破203亿元,奶粉销量突破10万吨。

知食君在君乐宝官网注意到,君乐宝对奶粉业务的介绍是“产销量全国领先,成为推动国产奶粉振兴的重要力量”。

据知食君了解,君乐宝在2019年的奶粉销量达到7.5万吨(同比增长62%,旗帜奶粉同比增长超230%)后,就喊出了在2020年破10万吨的口号,但君乐宝在当年并未实现既定目标,延后1年后于2021年完成10万吨的销量。有媒体报道称,君乐宝奶粉在2020年的市场占有率达到6.9%,仅次于飞鹤、惠氏和达能而位居行业第四。

光明乳业销量22.7万吨,同比增加15%

光明乳业2021年报显示,其在期内奶粉销量为22.7万吨,同比增长15%。

从销量看,光明乳业在奶粉业务上的体量很可观,但光明乳业奶粉中含有大量用于工业奶粉(指供乳品企业进行再加工或生产使用的,如乳饮料、酸奶、酸奶饮料、饼干、糖果、巧克力、冰品等都需要添加食品工业用全脂奶粉),,光明乳业在婴配粉市场上的销售数据无法公开获得。

截止目前,从营收规模看,本土品牌的冠军当属飞鹤乳业,但在增速上,雅士利以0.2个百分点的微弱优势,把飞鹤挤到第二位。,澳优乳业也实现了双位数的增长。从官方表述看,健合集团和君乐宝对去年的奶粉业绩也表示满意。

这意味着,即使在行业红利趋薄的背景下,上市公司表现整体优秀,尤其是飞鹤、雅士利、澳优等奶粉企业的大幅增长,不仅表现出国产奶粉品牌的良好态势,更表明了行业集中度在不断提升。数据显示,2021年中国前三大、前十大婴配奶粉行业的集中度分别为43.7%和 82.1%,比2020年时分别提高4.1和4.8个百分点。可以预见的是,未来婴幼儿奶粉市场的竞争将是巨头之战。

从多家公司年报来看,中国奶粉市场相比以往呈现出新特点,是新生代父母对奶粉营养、功能丰富度等提出了更高要求。婴配粉新国标的颁布和二次配方注册的临近,也对乳企的科研实力和产品品质提出了更高要求。有专业人士告诉知食君,奶粉市场的竞争核心将从原来的奶源之争向科研实力之争转型,拥有强大研发实力,先进生产工艺的龙头企业更容易立于不败之地。在此背景下,越来越多奶粉企业开始加大母乳研究、配方研发、产品开发等方面的投入,持续提升产品品质。而据介绍,在孕婴童市场,奶粉生意占比在提升,中高端及高端奶粉增长最快,欧睿数据显示,在产品高端化的带动下,2021年中国婴配奶粉行业整体零售端规模仍增长了2.2%。

(图片说明羊奶粉市场前景广阔,品牌规模突破100亿)

,羊奶粉作为牛奶粉的重要补充,品牌规模突破百亿,更加受到奶粉企业重视,美赞臣、飞鹤(有望在6月上市星飞帆羊奶粉)等传统牛奶粉企业陆续进入羊奶粉市场,就证明羊奶粉是一个很有前景的领域。澳优中国区副总裁李轶旻表示,“羊奶粉正以领先大盘3倍的增速在领跑”。

但与此,知食君也从个别渠道获悉,由于市场下行,或是为了完成年度目标,有些经销商渠道库存处于历史高位。从飞鹤方面的情形看,它将在2022年实施“新鲜战略”,主旨之一即为改善渠道库存,尤其是把星飞帆的库存控制到最低。飞鹤预计降库存行为会令2022上半年业绩小幅下滑,但全年预期不变。

库存,一直是奶粉企业羞于启齿的话题,却又是压在渠道商身上的一座大山。有自媒体报道称,“陆续接到全国各地经销商的私信反馈求求厂家了,别再疯狂压货了,压得经销商都快喘不过气来了!”

一方面是消费群体的持续减少,另一方面是奶粉企业的财报依旧光鲜,有无企业在祼泳,假以时日将见分晓。

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